Nos últimos anos, as prop firms têm vindo a revolucionar o mercado de trading, com a abertura de novas oportunidades tanto para investidores iniciantes como para traders experientes. Este acontecimento não é apenas uma tendência passageira, é uma verdadeira transformação que redefine a forma como pensamos sobre investimentos e gestão de capital. 

Neste artigo, vai ser explorado de que forma as prop firms estão a redefinir as regras do jogo no mundo do trading. Estas empresas oferecem não apenas capital para investir, mas também formação especializada e acesso a plataformas de alta qualidade. Compreender este modelo de negócio pode ser fundamental para maximizar os seus lucros e reduzir os riscos associados ao trading. 

O que são Prop Firms?

As Prop firms, ou “Proprietary Trading Firms”, são empresas de trading que utilizam capital próprio para investir em diversos ativos financeiros. Ao contrário das corretoras tradicionais, que facilitam as transações dos seus clientes, as prop firms empregam traders para negociar em nome da empresa, utilizando o seu próprio capital. O objetivo é obter lucro tanto para a firma quanto para os traders, que recebem uma percentagem de todos os ganhos obtidos.

Estas empresas oferecem aos traders a possibilidade de negociar com grandes quantias de dinheiro, sem que estes necessitem de investir o seu próprio capital. Isso é particularmente atraente para traders consistentes que não tenham os recursos financeiros necessários para maximizar as suas estratégias de trading. Além disso, as prop firms frequentemente disponibilizam acesso a plataformas de trading avançadas e a suporte técnico especializado, permitindo que os traders tenham apenas e só a sua concentração para o trading.

No entanto, o processo de integração numa prop firm não é uma tarefa fácil. Existe um rigoroso processo de seleção para garantir que apenas os traders mais qualificados/consistentes e disciplinados tenham a oportunidade de gerir o capital da empresa. Além disso, os traders devem seguir as políticas e as regras de risco estabelecidas pela firma, o que ajuda a proteger tanto o capital da empresa quanto os interesses dos traders.

A Evolução das Prop Firms nos Mercados Financeiros

A história das prop firms tem origem nas décadas de 1980 e 1990, quando as primeiras empresas começaram a surgir em Wall Street. Naquela altura, tratava-se de um ambiente exclusivo, acessível apenas a um grupo restrito de traders profissionais. No entanto, com o avanço da internet e das tecnologias de trading, esse panorama transformou-se profundamente, abrindo as portas a uma nova geração de traders por todo o mundo.

Nos últimos anos, as prop firms tornaram-se mais acessíveis a um público mais amplo, incluindo traders de diferentes níveis de experiência. Isso deve-se, em parte, ao crescimento das plataformas de trading online e à globalização dos mercados financeiros. Nos dias de hoje, é possível para um trader em qualquer parte do mundo candidatar-se a uma prop firm e começar a negociar com capital significativo, desde que atenda aos critérios exigidos.

A evolução das prop firms também foi impulsionada pela crescente procura por alternativas às corretoras tradicionais. Muitos traders procuram ambientes de trading mais flexíveis e oportunidades de crescimento que as prop firms podem oferecer.

Vantagens de negociar com as Prop Firms

Ao negociar nas prop firms têm as seguintes vantagens:

1. Uma das principais vantagens de negociar com uma prop firm é o acesso a grandes quantias de capital com a compra de desafios (“challenges” em inglês) ou contas de trading por preços acessíveis. Para traders consistentes e lucrativos, isso significa a possibilidade de executar estratégias de trading mais agressivas e potencialmente mais lucrativas, já que não estão limitados pelo seu próprio capital. Para um trader iniciante e sem capital próprio para negociar, as prop firms também são uma excelente solução, pois permite comprar desafios ou contas por valores acessíveis, permitindo assim que estes traders testem os seus conhecimentos e a sua estratégia nos mercados financeiros;

2. As prop firms geralmente oferecem uma divisão de lucros muito atrativa, permitindo que os traders fiquem com uma parte significativa dos ganhos obtidos;

3. As regras de trading estipuladas nos desafios/contas financiadas pelas prop firms são uma excelente ferramenta para criar bons hábitos de trading a investidores iniciantes;

4. Se algum trader falhar um desafio para uma conta financiada ou falhar alguma das regras já com uma conta financiada, apenas perde o valor que investiu na compra do desafio/conta. O risco para o trader é apenas a modesta quantia que investe na compra do desafio/conta;

5. Outra vantagem é o suporte técnico e educacional fornecido pelas prop firms. Muitas destas empresas oferecem programas de trading intensivos, webinars, mentorias e acesso a ferramentas de análise de mercado de ponta. Isto é particularmente importante para os traders iniciantes, que podem aprender com profissionais experientes e aprimorar as suas habilidades de trading num ambiente controlado;

6. Por fim, negociar com uma prop firm pode proporcionar uma sensação de comunidade e colaboração. Ao contrário do trading individual, onde os traders trabalham isoladamente, as prop firms frequentemente promovem um ambiente de equipa onde os traders podem trocar ideias, discutir estratégias e aprender uns com os outros. Isto pode levar a um desenvolvimento profissional mais rápido e a uma maior satisfação durante o processo de aprendizagem.

   

Como funcionam as Prop Firms: Estrutura e Modelos de negócio

As prop firms trabalham com uma estrutura que geralmente inclui três principais componentes: capital, traders e tecnologia. O capital é fornecido pela própria firma, que aloca uma parte significativa de seus recursos para os traders selecionados. Esses traders, por sua vez, são responsáveis por negociar em nome da empresa, seguindo as diretrizes e políticas estabelecidas.

Existem vários modelos de negócios que as prop firms podem adotar:

• Um dos mais comuns é o modelo de “lucro partilhado”, onde os traders recebem uma percentagem dos lucros obtidos pelas suas operações de trading. Um exemplo deste modelo é caso da FTMO, é uma das prop firms mais conceituadas por todo o mundo que disponibiliza desafios para selecionar traders consistentes. Se o trader passar as duas fases do desafio é lhe atribuída uma conta de trading e todo o lucro provido da mesma é dividido numa fase inicial 80/20 – 80% para o trader e 20% para a FTMO;

• Outro modelo é o de “salário fixo com bónus”, onde os traders recebem um salário base, além de bónus baseados no seu desempenho de trading. Este tipo de modelo também está presente na FTMO, é um programa mais avançado que só apenas os traders que têm boas performances conseguem atingir. Mais uma vez, existe um determinado número de requisitos de trading que os traders têm de cumprir para estarem elegíveis a este modelo;

• Algumas empresas também oferecem uma combinação destes modelos, proporcionando aos traders tanto estabilidade financeira quanto incentivos adicionais.

A tecnologia desempenha um papel determinante no funcionamento das prop firms. Estas empresas investem muito em plataformas de trading avançadas, sistemas de análise de mercado e infraestrutura de IT para garantir que os seus traders tenham todas as ferramentas necessárias para ter sucesso no trading. Além disso, muitas prop firms utilizam algoritmos de trading automatizados e inteligência artificial para otimizar as suas estratégias de trading e maximizar os lucros.

Principais requisitos para se tornar um trader numa Prop Firm

Tornar-se um trader numa prop firm exige mais do que apenas habilidade técnica. As empresas geralmente procuram indivíduos com uma combinação de experiência, disciplina e uma mentalidade estratégica. Embora os requisitos específicos possam variar de uma prop firm para outra, existem alguns critérios comuns que a maioria das prop firms considera ao avaliar os seus candidatos.

Em primeiro lugar, as prop firms geralmente exigem que os candidatos demonstrem um histórico comprovado de sucesso no trading. Isso pode incluir experiência anterior como trader profissional, um portfólio de negociações bem-sucedidas ou até mesmo um bom desempenho em contas de demonstração. Além disso, muitos processos de seleção envolvem testes rigorosos e entrevistas para avaliar as habilidades e o conhecimento do candidato.

Além da experiência, as prop firms valorizam características pessoais como a disciplina, resiliência e a capacidade de tomar decisões rápidas sob pressão. O trading pode ser uma atividade muito stressante e volátil, e as empresas querem garantir que os seus traders possam manter a calma e seguir à risca as suas estratégias de trading, mesmo em condições de mercado adversas. Por fim, muitos programas de admissão incluem um período de avaliação, durante o qual os candidatos provam o seu valor antes de serem contratados oficialmente.

Riscos associados ao trading em Prop Firms

Embora negociar com uma prop firm ofereça muitas vantagens, também existem riscos significativos que os traders devem estar conscientes. Um dos principais riscos é a perda de capital. Embora os traders não estejam a arriscar o seu próprio dinheiro, estes, são responsáveis por gerir o capital da firma e podem enfrentar consequências por perdas substanciais, incluindo a rescisão do contrato ou a perda da conta financiada.

Outro risco é a pressão para ter uma performance consistentemente. As prop firms esperam que os seus traders obtenham lucros de forma contínua, e a competição interna pode ser intensa. Isso pode levar a um ambiente de alta pressão, onde os traders podem sentir-se perturbados emocionalmente e tomar decisões arriscadas ou desviar-se das suas estratégias de trading bem planeadas para tentar alcançar resultados/ganhos mais rápidos ou maiores.

Para além disso, a volatilidade do mercado é um risco inerente ao trading. Mesmo com as melhores estratégias e ferramentas, os mercados financeiros podem ser imprevisíveis e sujeitos a fatores externos que estão fora do controlo dos traders. Eventos económicos, políticos ou globais podem causar flutuações agressivas nos preços dos ativos, e os traders devem estar preparados para lidar com essas incertezas.

Conclusão: O futuro das Prop Firms no mercado de trading

À medida que o mercado financeiro continua a evoluir, é provável que as prop firms venham a desempenhar um papel cada vez mais importante no ecossistema de trading. Com a crescente procura por alternativas às corretoras tradicionais e o avanço contínuo das tecnologias de trading, as prop firms estão bem posicionadas para atrair uma nova geração de traders talentosos e inovadores.

As prop firms têm o potencial de redefinir a maneira de como pensamos sobre a gestão de capital e o desenvolvimento da carreira no trading. Ao oferecer acesso a recursos significativos, treino especializado e um ambiente colaborativo, estas empresas estão a criar um novo paradigma que pode levar a uma maior eficiência e sucesso no mercado financeiro.

Para investidores e traders, perceber como as prop firms funcionam e as oportunidades que estas oferecem pode ser a chave para maximizar os ganhos e minimizar os riscos associados ao trading.